Общество / Экономика Автор: Александр Кулишенко, Максим Вяткин 03.08.2025, 15:00
44
Продажи жилья в российских городах-миллиониках ускорились. Срок экспозиции объявлений на вторичном рынке сократился впервые за полтора года – до 108 дней. Об этом говорится в недавнем исследовании популярной интернет-площадки по подбору недвижимости. В целом же ситуация на рынке остается не такой позитивной. С воодушевлением жители страны восприняли новость о снижении уровня ключевой ставки – с 20 до 18% годовых. Это кстати уже второе падение подряд. Дешевле становятся кредиты и ипотека. Не настолько, как хотелось бы, но все же! А почему же растет и падает ключевая ставка и как с ее помощью контролируют инфляцию?
Представим, что значение ставки становится все меньше и меньше. А значит, все выгоднее кредиты, россияне начинают скупать товары, машины, жилье, и обычно это происходит впрок, так считают эксперты. При этом справиться с таким спросом некоторым отраслям не под силу, не обеспечен необходимый объем продукции. А значит, что цены ползут вверх, а вместе с ними и инфляция.
Тем самым Центробанк при помощи ключевой ставки ограничивает легкие и доступные кредиты, но есть и другая сторона медали – вместе с ростом уровня ставки, нечему становится стимулировать предприятия к выпуску продукции, и здесь важно обеспечить тот самый баланс. Так как отреагировал банковский сектор на изменения, что с рынком недвижимости и какие прогнозы дают эксперты?
«Кредиты люди не могут взять, потому что ежемесячный платеж очень высок. Это очень сложно платить. Покупательская способность сильно упала. Если даже взять сектор продовольственный, мебельную категорию, электронику – сильно упало», – говорит волгоградец.
«Мне кажется, что люди сейчас вообще не берут ипотеку, потому что это невероятно дорого. Это просто кормить банк, и в результате получается, что к концу ипотеки три-четыре квартиры оплачено», – считает местная жительница.
Пожалуй, в последние несколько лет, за уровнем ключевой ставки Центробанка, россияне следят так же, как и за прогнозом погоды. Этот важный экономический показатель уверенно вошел в повседневную жизнь.
Покупка недвижимости, приобретение автомобиля, инвестиции в собственное дело – все это, как признаются многие, пришлось поставить на паузу. Высокая ключевая ставка внесла свои коррективы. Мера, говорят экономисты, крайне необходимая, чтобы сдержать рост инфляции.
«Мы намеренно поддерживаем денежно-кредитные условия на вот таком жестком уровне достаточно долгое время, для того чтобы инфляцию привести к целевому уровню в 4 %. Сейчас произошло два снижения на двух заседаниях совета директоров по ключевой ставке. Мы дважды снизили ключевую ставку с уровня в 21 % до уровня 18 % на текущий момент», – рассказал руководитель направления регионального экономического анализа отделения Банка России по Волгоградской области Алексей Гринь.
Что выгоднее: тратить или копить? И куда вложить сбережения? Сейчас этими вопросами задаются многие волгоградцы. Эксперты считают, что вслед за снижением уровня ключевой ставки, конечно, уже менее привлекательными, но при этом самыми доходными и надежными, остаются вклады. Банки предлагают порядка 17 % годовых, если вкладчик готов расстаться со сбережениями не более чем на 3 месяца.
«Мы должны готовиться к тому, что банки будут снижать процентные ставки по депозитам, потому что мы опять говорим о процентных рисках банков. В том числе банки уже внедрили систему, когда их ставка зависит от Центробанка. Моя личная рекомендация – все-таки обратить внимание на долгосрочные вклады, которые имеют фиксированную процентную ставку», – отмечает кандидат экономических наук, доцент Волгоградского государственного университета Елена Витальева.
Новость о снижении ключевой ставки долгожданна, прежде всего, потому, что немного дешевле должны стать кредиты. Однако, прежде чем брать – оцените все финансовые риски.
«Вот это уменьшение процентной ставки, причем оно такое плавное, говорит о том, что идет смягчение денежно-кредитной политики со стороны нашего Центробанка, а также о стимулировании роста инвестиций в нашей экономике», – говорит Елена Витальева.
Ключевая ставка Центробанка напрямую влияет на спрос и активность жилищного рынка. Теоретически сейчас может стать доступнее ипотека. Застройщики надеются, что в ближайшие месяцы, пусть и незначительно, но продажи увеличатся. Впрочем, для полноценного оживления рынка нужно более значительное падение.
«Снижение ключевой процентной ставки с 20 до 18 процентных пунктов имеет отлагательный характер действия на экономику и в целом обеспечивает снижение процентных ставок по ипотеке в банках с государственной поддержкой на 1,1 –1,5 процентных пунктов спустя 2–3 месяца. Данная тенденция является положительной, однако недостаточной для обеспечения качественного роста рынка ипотечного кредитования и продажи квартир в новостройках. Необходимо продолжить снижение процентной ставки, на наш взгляд, оптимальным было бы в районе 10–12 процентных пунктов», – объясняет вице-президент по строительству и подготовке к строительству строительной компании Дмитрий Бельский.
Многие компании с опаской смотрят в будущее, притормаживают реализацию новых проектов, пытаясь при этом создавать свои эффективные программы по увеличению продаж. Например, некоторые предлагают рассрочку. Но в этом случае необходим внушительный первоначальный взнос. И остаток обычно вносят единым платежом. Ну а если новосел готов купить квартиру по актуальной рыночной цене, ему предложат полный чистовой ремонт.
«В этой ситуации у застройщиков всегда есть дополнительная мотивация к разработке собственных программ. Они идут либо интенсивным, либо экстенсивным путем. Экстенсивный путь – когда застройщик уменьшает площадь квартир и пытается переложить свои расходы дополнительные на плечи клиентов. Наша компания пошла другим путем. Мы максимально оптимизируем процесс своего производства. Мы сами добываем материалы, мы сами эти материалы создаем, возводим комплексы и сами их эксплуатируем», – рассказывает руководитель службы маркетинга и рекламы строительной компании Дмитрий Ряшенцев.
Сегодня россиянам доступны семейная, IT-ипотека, дальневосточная и арктическая. Действуют сельская и военная ипотека.
«Мы с оптимизмом смотрим вперед. Каждый рубль, вложенный в строительную отрасль, расходится шестью рублями по отраслям, то есть строительная отрасль – это локомотив экономики. Здесь нет других вариантов. Остается развиваться и расширяться», – считает вице-президент по строительству и подготовке к строительству застройщика Дмитрий Бельский.
Что касается прогнозов по ключевой ставке на ближайшее время, они есть.
«В среднесрочном прогнозе на ближайшие 3,5 года, скажем так, с учетом оставшейся части 25-го года, мы ожидаем, что в 2025 году ключевая ставка будет иметь средний диапазон от 18,6 до 19,2 %. В 2026 году мы ожидаем среднее значение ключевой ставки 11–12 %. Начиная с 2027-го года, наши ожидаемые показатели макроэкономические стабилизируются, мы выходим на устойчивый экономический рост, и при инфляции в 4 % среднее значение ключевой ставки будет 7,5–8,5 %», – говорит руководитель направления регионального экономического анализа отделения Банка России по Волгоградской области Алексей Гринь.
В связи с этим в перспективе специалисты ожидают рост показателей кредитования и размещения средств на депозитах. Положительную динамику ждут и от валового внутреннего продукта. Впрочем, это только прогнозы.
0
